Sursa foto: BVB
Transport Trade Services (TTS), cel mai mare transportator român pe Dunăre, s-a listat la Bursa de Valori București (BVB), în urma unei oferte publice inițiale (IPO) prin care acționarii societății au vândut 50% din acțiuni, pentru 288 milioane lei (58,5 milioane euro). Acțiunile TTS sunt tranzacționate, din 14 iunie, sub simbolul TTS, pe Piața Reglementată, categoria Premium. Este prima ofertă publică inițială derulată pe piața de capital în ultimii peste trei ani.
Compania a derulat în perioada 24 mai – 4 iunie o ofertă publică inițială, în cadrul căreia cei 14 acționari ai societății au oferit spre vânzare proporțional, pachete de acțiuni reprezentând 50% din capitalul social al companiei. Toate acțiunile au fost vândute la prețul de 19,2 lei/acțiune, ceea ce a dus valoarea ofertei publice la 288 milioane lei (58,5 milioane euro). Oferta a fost intermediată de Swiss Capital, iar BRK Financial Group și TradeVille au fost agenți de distribuție. Echipa de avocați Schoenherr și Asociații a fost consultantul legal al tranzacției.
Recomandări Video
Articolul continuă mai jos
„Experiența ofertei publice și comunicarea directă cu investitorii au fost benefice pentru societate. După anul 2017 am restructurat și îmbunătățit organizarea societății cu rezultate bune, marcate de creșterea și stabilizarea EBITDA”, a spus Petru Ștefănuț, Director General, TTS (Transport Trade Services).
„O ofertă publică precum cea derulată de TTS reprezintă un test pentru companie, aceasta fiind evaluată de întreaga comunitate a pieței de capital. Încheierea cu succes a ofertei reprezintă validarea companiei de către investitori. Ne dorim să avem cât mai multe IPO-uri derulate la BVB, mai ales pe Piața Reglementată, pentru că accesul pe această piață oferă și accesul către un număr cât mai mare de investitori, inclusiv investitori instituționali, deci la o sursă de capital mult mai mare și diversificată”, a declarat Adrian Tănase, CEO Bursa de Valori București.
Acțiunile TTS au fost alocate pe două tranșe, una pentru investitorii de retail (15% din ofertă – 2,25 milioane de acțiuni) și alta pentru investitorii instituționali (85% din ofertă 12,75 milioane de acțiuni), cu posibilitatea realocării unui pachet de 5% din acțiuni între cele două tranșe, alocare care a fost făcută la închiderea ofertei. Tranșa investitorilor de retail a fost împărțită în două sub-tranșe: Sub-Tranșa A, cu alocare garantată (10% din ofertă), și Sub-Tranșa B, cu alocare pro-rata (5% din ofertă). Datorită suprasubscrierii ridicate pe Sub-Tranșa B, la finalul ofertei, acest segment a fost suplimentat la 10% din ofertă. Swiss Capital, în calitate de Manager de Stabilizare, va putea aplica un mecanism de stabilizare a prețului în limita unui număr de 1,01 milioane de acțiuni achiziționate în acest program, pe o perioadă de 30 de zile de la listarea TTS.
„Suprasubscrierea consistentă pe tranșa investitorilor de retail, care putea acoperi valoarea întregii oferte, precum și interesul investitorilor instituționali, reprezintă dovezi în plus a forței financiare pe care o au investitorii de la BVB”, a spus Radu Hanga, președintele Bursei de Valori București.
„Piața de capital locală, prin fondurile de pensii, fondurile mutuale și segmentul de retail, care în ultimul timp este din ce în ce mai activ, devine un jucător redutabil de finanțare pentru emitenții români. Opinia noastră este că piața locală poate absorbi, în prezent, 400-500 milioane de euro ca participație în cadrul unei oferte publice fără a apela la investitorii externi”, a spus Constantin Brumă, responsabil proiect, Swiss Capital.
TTS a fost înființată în 1997 și este societatea mamă a TTS Grup, furnizor de servicii logistice integrate pe Dunăre. Grupul este activ în nouă țări în expediția de mărfuri, transport fluvial, operațiuni portuare, precum şi alte activități conexe, acoperind peste 100 de porturi şi terminale portuare. În ultimii 20 de ani, TTS Grup a realizat și achiziții, având la activ investiții de peste 200 milioane euro. Grupul a înregistrat o cifră de afaceri de 520 milioane lei în 2020, în scădere ușoară comparativ cu nivelul din 2019, când a urcat cu peste 16%, la 551,8 milioane lei. Profitul net al TTS a scăzut cu 9% în 2020, la 48,3 milioane lei, după ce în 2019 a avansat de peste 3 ori, la 53,2 milioane lei. Președintele Consiliului de Administrație al TTS, Alexandru Mircea Mihăilescu, a rămas cel mai important acționar al societății, cu o participație de 25,26%.