Claudia Buch, președinta departamentului de supraveghere al Băncii Centrale Europene /
Sursa: Le Monde
Șefa de supraveghere bancară a zonei euro a solicitat competențe sporite pentru a putea trece peste restricțiile naționale care împiedică instituțiile de credit să transfere capital în cadrul zonei monedei unice și le descurajează să fuzioneze cu rivalii transfrontalieri, potrivit Reuters.
Urmărește mai jos producțiile video ale Economedia:
- articolul continuă mai jos -
Claudia Buch, președinta departamentului de supraveghere al Băncii Centrale Europene, a declarat pentru Financial Times că „perspectiva mai favorabilă” asupra derogărilor menite să depășească obstacolele interne „ar putea fi un pas util pentru factorii de decizie”.
Directorii băncilor europene se plâng de mult timp că reglementatorii blochează sute de miliarde de euro în capital și lichiditate în spatele barierelor naționale, lipsindu-i de capacitatea de a utiliza liber banii în întreaga UE.
BCE a estimat că 225 de miliarde de euro în capital bancar și 250 de miliarde de euro în lichiditate bancară sunt blocate de restricțiile naționale. Deja are puterea de a acorda derogări privind lichiditatea bancară pentru a o elibera de restricțiile naționale. În timp ce o modificare a legislației UE ar fi necesară pentru ca BCE să poată acorda derogări privind capitalul bancar, Buch a spus că acest lucru ar putea face parte din impulsul recent al factorilor de decizie de la Bruxelles de a consolida integrarea piețelor financiare ale regiunii.
„Trebuie să vedem ce discuții vor avea loc la nivel european cu privire la modul de a integra și mai mult piața. Există bariere în calea dezvoltării modelelor de afaceri paneuropene care nu sunt legate de reglementarea prudențială, ci de alte reguli privind activitățile bancare care diferă foarte mult între piețe”, a spus ea, făcând apel la factorii de decizie ca să „vadă ce altceva se poate face pentru a crea o piață bancară integrată”.
Un studiu recent al BCE a constatat că fragmentarea pieței bancare din zona euro a fost unul dintre motivele pentru care băncile din regiune sunt mai puțin profitabile decât rivalii lor americani, care beneficiază de o piață internă mai integrată.
Andrea Orcel, directorul executiv al băncii italiene UniCredit, a declarat săptămâna trecută la un eveniment al BCE că „cu cât Europa este mai fragmentată, cu atât ești mai puțin puternic ca bancă”.
„Cu cât capitalul este compartimentat în 13 țări diferite și cu cât nu îl pot muta liber dintr-o țară în alta… cu atât mai mult nu putem valorifica scara pentru a deveni mai puternici și pentru a ne diversifica”, a spus Orcel.
Recent, au existat semne ale unei îmbunătățiri a tranzacțiilor bancare transfrontaliere din UE, cum ar fi mișcarea de 6,4 miliarde de euro a creditorului francez BPCE asupra băncii portugheze Novo Banco în iunie. Dar numărul tranzacțiilor a rămas anul trecut aproape de minimele ultimelor trei decenii și deseori stârnesc opoziție politică, ca în cazul investiției UniCredit în Commerzbank din Germania.
Asociația Piețelor Financiare din Europa, care reprezintă bănci, brokeri și consilieri, a publicat în septembrie un raport prin care îndeamnă reglementatorii să facă mai mult pentru a elimina obstacolele în calea activităților bancare transfrontaliere. Băncile europene au cerut reglementatorilor să relaxeze regulile care determină cât capital trebuie să dețină, argumentând că vor fi dezavantajate față de marii rivali de pe Wall Street, care urmează să beneficieze de un important val de dereglementare în SUA.
BCE, care va prezenta marți rezultatele procesului său anual de stabilire a cerințelor de capital pentru bănci, a înființat un grup de lucru pentru a simplifica regulile sale de reglementare, supraveghere și raportare, care urmează să prezinte propuneri până la sfârșitul anului.
Totuși, Buch a minimizat șansele unor cerințe de capital mai mici în UE.
„Avem un mandat foarte clar de a menține băncile sigure și solide. Vedem acest lucru din multe studii: băncile care sunt mai bine capitalizate sunt mai capabile să acorde credite, în special în perioade de stres”, spune ea.
Băncile din UE au eliberat deja miliarde de euro în capital prin utilizarea tot mai mare a transferurilor semnificative de risc, în care investitorii preiau riscul de credit din portofoliul de împrumuturi al unei bănci în schimbul unor plăți regulate de la creditor.
Dar Buch a spus că BCE devine precaută în legătură cu tipul sintetic de transferuri de risc, aflat în creștere rapidă, care păstrează împrumuturile în bilanțul unei bănci și care ar putea expune băncile la pierderi neașteptate dacă furnizorii garanțiilor de credit ar da greș într-o criză.
Săptămâna trecută, BCE a cerut Comisiei Europene să își ajusteze legislația planificată privind securitizarea pentru a înăspri regulile pentru reasigurătorii care oferă garanții de credit nefinanțate băncilor, ca parte a transferurilor semnificative de risc.
