Acţiunile companiei de plăţi Block, fondată de Jack Dorsey, au scăzut cu 19%, după ce o firmă de investiţii speculative a spus că aceasta facilitează frauda

Acţiunile companiei de plăţi Block, fondată de Jack Dorsey, au scăzut cu 19%, după ce o firmă de investiţii speculative, de tipul short selling, a spus că aceasta facilitează frauda prin controale insuficiente şi umflarea bazei de utilizatori a Cash App, care este un indicator cheie al performanţelor sale, transmite CNBC, citat de News.ro.

Firma Hindenburg Research a descris joi sistemele interne ale lui Block ca fiind ”vestul sălbatic al conformităţii”.

”Investigaţia noastră de doi ani a concluzionat că Block a profitat sistematic de datele demografice despre care pretinde că o ajută”, a spus Hindenburg în raportul său.

Analize Economedia

ANALIZĂ. Împrumuturile din acest an ale Guvernului au depășit 225 de miliarde de lei / Din 2025, România intră în zodia ajustării fiscale

ANALIZĂ Economedia: Turcii „dau năvală” în România. Giganții turci le suflă în ceafă celor mai mari jucători din sectoarele auto, e-commerce sau infrastructură

ANALIZĂ. Guvernul a întâmpinat probleme cu finanțarea, dar situația s-a îmbunătățit deja după deficitul de lichiditate din piața bancară din final de noiembrie / Finanțele clarifică declarația ciudată a ministrului Boloș

ANALIZĂ. Când și unde ar putea să își încheie corecția indicii Bursei de Valori București

ANALIZĂ Economedia: Deși a adus deja cadouri pentru investitori, Moș Crăciun va mai face o vizită pe burse, în final de an

ANALIZĂ. România în balanță: Anii 2025-2031 sau despre cum să faci exerciții de levitație deasupra prăpastiei

ANALIZĂ. Efervescență în industria veterinară din România. Numeroase tranzacții și investiții anunțate în ultimele luni

ANALIZĂ. 2025, momentul adevărului pentru marii constructori din România. UMB va lucra pe 270 de kilometri de autostradă, Mapa și WeBuild încep tunelurile în zona de munte pe A1, iar Makyol pe toate cele patru loturi de pe A13

ANALIZĂ. Cum ar putea fi afectată România de victoria lui Trump / Ce înseamnă pentru economia americană și globală

ANALIZĂ. Împrumuturile statului au ajuns la o sumă record. Guvernul nu a terminat: deficitul în creștere presupune împrumuturi și mai mari, la dobânzi astronomice / Dobânzile au crescut deja

EXCLUSIV Întârzieri de un an de zile la decontul investițiilor prin Start-up Nation 2022 / Antreprenorii reclamă că trebuie să plătească dobânzi și se gândesc chiar să vândă: „Mai bine făceam un credit de nevoi personale”

Ce nu spune premierul Marcel Ciolacu atunci când încearcă să dea explicații despre afacerile nepotului său, Mihai Cristian. Legăturile politică – business care se pot regăsi în diverse etape din activitatea tânărului Ciolacu, implicat în piața Farma, Energie și Imobiliare

ANALIZĂ Încrederea mediului de afaceri în economia României a crescut în luna octombrie

Topul celor mai puternici antreprenori în construcții: Compania Construcții Erbașu a urcat pe primul loc în clasament și e urmată de Strabag și PORR

Cum a ajuns partenerul de afaceri al lui Mihai Ciolacu, nepotul premierului Ciolacu, să dețină un imperiu farmaceutic în jumătate din țară sub brandul Evofarm: achiziții pe bandă rulantă și zeci de contracte cu statul

EXCLUSIV Scrisoarea Comisiei Europene. De ce a suspendat Bruxelles-ul banii pentru Transporturi din a treia cerere de plată: Legături ierarhice la selecția șefilor pentru companiile de stat, licitații feroviare cu probleme / Detalii: cum a pierdut metroul de Cluj finanțarea

EXCLUSIV Scrisoarea Comisiei Europene: Lanțul de influențe politice prin care au fost numiți șefii companiilor de stat din Energie / Comisia suspendă o plată de 300 de milioane de euro pentru acest jalon

Corespondență de la EIT InnoEnergy, din Barcelona. Cum ar putea răspunde Europa, dependentă de importuri, la amenințarea chineză pe piața energiei sustenabile? Investiții în cercetare, inovație viabilă economic și “morcovi”- stimulente pentru tehnologia curată

ANALIZĂ Economedia. Val de concedieri și restructurări la multinaționalele din industrie, cu activitate și pe plan local. Piața din România, afectată de presiunile economice de la nivel mondial, de creșterea costurilor cu materia primă, cu forța de muncă și de scăderea consumului

ANALIZĂ Economedia: O administrație Trump 2.0 va avea de dat o luptă infernală cu piețele financiare / Mesajul lui Stanley Druckenmiller, legendă în lumea investițiilor: „Lui Soroș i-ar fi rușine cu mine că nu pariez mai mult”

EXCLUSIV România pierde temporar 1,1 miliarde de euro din cererea de plată numărul 3 din PNRR, în valoare totală netă de 2 miliarde de euro / Guvernul are 6 luni să îndeplinească jaloanele restante

ANALIZĂ Economedia: Băncile continuă să stea pe un munte de bani / Muntele se va mări pe final de an

ANALIZĂ Economedia: A căzut BNR în propria capcană? / Cât de mult va fi stimulată inflația de ajustarea fiscală a Guvernului și cât va afecta economia

Surse: Acționarii elvețieni ai Azomureș iau în calcul vânzarea combinatului de îngrășăminte / Omul de afaceri Ștefan Vuza ar fi interesat de achiziție / Romgaz, indicat de asemenea ca potențial cumpărător, nu a comentat

ANALIZĂ Economedia: Ce se fac că nu înțeleg bancherii centrali când vine vorba despre inflație și impactul ei asupra consumatorilor

VIDEO Cât costă să joci golf în România, un sport promovat de președintele Iohannis/ De la un joc sportiv asociat cu imobiliarele până la o activitate care „face bine națiunilor”

Analiză Economedia: Încă două scăderi de dobândă de la BNR, după care pauză? / Unde ar urma să se așeze dobânzile într-un 2025 cu riscuri în creștere

ANALIZĂ Economedia. Piața muncii pentru studenți la început de an universitar. Care sunt job-urile pentru tineri fără experiență și ce salarii se pot câștiga?

ANALIZĂ Economedia: Toți marii bancheri centrali din lume pun mână de la mână ca să umfle piețele financiale, cu o lună înaintea alegerilor din SUA/ S&P 500 va bate pragul de 6.000 de puncte până la final de an, dacă nu se prăbușește din cauza „lebedei negre” a grevei portuare

ANALIZĂ Economedia: Cu un deficit bugetar scăpat de sub control, Guvernul Ciolacu a ajuns la împrumuturi de aproape 200 miliarde de lei în 2024, un nivel record. Statul a împrumutat aproape 32 miliarde de lei în septembrie / Dobânzile suverane au crescut

Hindenburg a susţinut, de asemenea, că programele de conformitate ale Cash App sunt deficitare.

Ca parte a investigaţiei sale de doi ani, Hindenburg a vorbit cu mai mulţi foşti angajaţi, care au descris cum au fost suprimate îngrijorările interne şi cum au fost ignorate îngrijorările utilizatorilor, chiar dacă presupusa ”activitate criminală şi fraudele sunt răspândite pe platforma sa”.

Raportul amplu al companiei include capturi de ecran ale sistemelor interne şi mesajele angajaţilor. De asemenea, subliniază presupusele raportări financiare greşite.

Până la 35% din veniturile Cash App sunt derivate din comisioanele interbancare, a susţinut Hindenburg.

Sunt venituri de aproximativ 892 de milioane de dolari despre care Hindenburg a spus că ar trebui să fie plafonate prin lege.

Dar Block, cunoscută anterior sub numele de Square, evită acel plafon de reglementare impus instituţiilor financiare mari prin direcţionarea veniturilor printr-o bancă mică, potrivit Hindenburg.

Metoda de rutare a băncilor mici este una folosită de PayPal, rivala Block, şi care a determinat o anchetă a Comisiei pentru bursă şi valori mobiliare.

”O solicitare pe care am depus-o la SEC, potrivit Legii privind libertatea de informare (FOIA), indică faptul că Block ar putea face parte dintr-o investigaţie similară”, a scris Hindenburg.

PayPal nu a răspuns imediat unei solicitări de comentarii.

Hindenburg a contestat practicile Cash App în timpul pandemiei de Covid, când guvernul a emis cecuri de stimulare adulţilor americani calificaţi.

Raportul susţine că blocajele ”au reprezentat o ameninţare existenţială” pentru afacerile esenţiale de servicii comerciale ale Block.

”CEO-ul Jack Dorsey a postat pe Twitter că utilizatorii ar putea primi plăţi guvernamentale prin intermediul Cash App ”imediat” fără ”să fie nevoie de cont bancar”, datorită tehnologiei sale fără fricţiuni”, se spune în raport.

La doar câteva săptămâni de la livrarea de către Cash App a primei runde de plăţi guvernamentale, statele au încercat aparent să recupereze plăţile suspectate frauduloase – ”Statul Washington dorea mai mult de 200 de milioane de dolari înapoi de la procesatorii de plăţi, în timp ce Arizona a căutat să recupereze 500 de milioane de dolari”, a spus Hindenburg, citând mai mulţi foşti angajaţi.

Citând interviuri cu foşti angajaţi, Hindenburg a susţinut că ”presiunea din partea conducerii a dus la un model de nerespectare a legilor anti-spălare a Banilor (AML) şi cunoaşte-ţi clientul (Know Your Customer-KYC)”.

Raportul notează că ”acesta părea a fi un efort de a creşte baza de utilizatori a Cash App, nerespectând strategic regulile împotriva spălării banilor (AML)”.

Pentru a testa teoria, vânzătorul în lipsă a deschis conturi în numele fostului preşedinte Donald Trump şi al CEO-ului Tesla Elon Musk, apoi a obţinut un card Cash App, numit Cash Card, sub ”cont evident fals al lui Donald Trump”, se spune în raport.

Cardul care poartă numele lui Trump a sosit ”imediat” prin poştă.

”Foştii angajaţi au estimat că 40%-75% dintre conturile pe care le-au examinat erau false, implicate în fraude sau erau conturi suplimentare legate de o singură persoană. În concluzie, credem că Block a indus în eroare investitorii cu privire la valorile cheie şi a îmbrăţişat ofertele de pradă şi cele mai proaste practici de conformitate pentru a alimenta creşterea şi a profita din facilitarea fraudei împotriva consumatorilor şi a guvernului”, se arată în raport.

Block a răspuns la raportul Hindenburg joi, mai târziu, joi.

”Intenţionăm să colaborăm cu SEC şi să explorăm acţiuni în justiţie împotriva Hindenburg Research pentru raportul inexact şi înşelător pe care l-au îpublicat astăzi despre afacerea noastră Cash App”, a spus compania într-un comunicat de presă.

”Suntem o companie publică înalt reglementată, cu dezvăluiri regulate şi avem încredere în produsele noastre, raportări, programe de conformitate şi controale. Nu vom fi distraşi de tacticile tipice ale vânzătorilor în lipsă”, a adăugat Block.